Updated Rules to the CEWS Period 5-9

The current CEWS was originally put in place for Periods 1-4 (March 15 to July 4th). New rules have now been announced for the extended period through till December 19, 2020. Applications for Period 5 will be open starting August 18th, 2020.


Previously, there had to be a 30% revenue reduction in order to be eligible for the CEWS. The adjusted rules for the extended periods allow those who have less than a 30% revenue decline to be eligible as well. Furthermore, those who have been significantly more impacted (more than 70% revenue decline) will be able to get up to a 85% subsidy.


The new subsidy consists of 2 parts:


1) a base subsidy available to all eligible employers that are experiencing a decline in revenues, with the subsidy amount varying depending on the scale of revenue decline. The calculation method differs in each period.


Calculation Method

- period 5 (7/5-8/1) & period 6 (8/2-8/29): 1.2 x revenue decline % (up to 60%, $677/week, employee)

- period 7(8/30-9/26): 1.0 x revenue decline % (up to 50%, $565/week, employee)

- period 8(9/27-10/24): 0.8 x revenue decline % (up to 40%, $452/week, employee)

- period 9(10/25-11/21): 0.4 x revenue decine % (up to 20%, $226/week, employee)


2) a top-up subsidy of up to an additional 25 per cent for those employers that have been most adversely affected by the COVID-19 crisis.


Calculation Method

- 1.25 X(revenue decline % - 50%) up to 25%


For example:

- 70% or more revenue decline: 25% (1.25 X (70%-50%))

- 65% revenue decline: 18.75% (1.25 X (65%-50%))

- 60% revenue decline:12.5% (1.25 X (60%-50%))

- 55% revenue decline: 6.25% (1.25 X (55%-50%))

- 50% or less revenue decline: 0.0% (1.25 X (50%-50%))


Safe Harbor rule for Periods 5 & 6

This rule ensures that for employers who would have been better off with the pre-existing rules, still get the rate using the old method for Period 5 & 6. This means that in Periods 5 and 6, an eligible employer with a revenue decline of 30 per cent or more in the relevant reference period would receive a CEWS rate of at least 75 per cent or potentially an even higher CEWS rate using the new rules outlined above for the most adversely affected employers (up to 85 per cent).


Reference Periods for Drop in Revenues for Base Subsidy


Reference Periods for Drop in Revenues for Top-up Subsidy



A CEWS application requires an attestation from the owner/manager/etc. We recommend that you ensure you are eligible and prepare all relevant documents to support your eligibility and calculations.


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Korean ver.


CEWS(CANADA EMERGENCY WAGE SUBSIDY) 수정된연장안


- PERIOD 1-PERIOD 4 (3/15-7/4 2020) 까지 시행된 안을 보완하여 7/5 부터 12/19 2020 까지 적용할 수정 연장된 안으로 2020/ 8/18 부터 신청 예정이다.

- 기존의 안은 30% 이상 매출감소가 있어야 지원대상이 되었지만, 수정안은 30% 이하 매출 감소가 있다 하더라도 지원대상이 됨으로 대부분의 매출감소가 있는 사업체는 수혜 대상이 될것이다. 70% 이상의 매출감소가 된 사업체는 최대 85% 를 지원 받을수 있다.

수정 연장안은 2 parts 으로 구성:

1) 기본지원금(Base subsidy): 매출감소% 에 따라 적용된다. Period 별로 적용하는 계산 공식이 다르다

A) 계산방식

- period 5(7/5-8/1), period 6(8/2-8/29): 1.2 x 매출감소율(최대 60%, $677/week, employee)

- period 7(8/30-9/26): 1.0 x 매출감소율(최대 50%, $565/week, employee)

- period 8(9/27-10/24): 0.8 x 매출감소율(최대 40%, $452/week, employee)

- period 9(10/25-11/21): 0.4 x 매출감소율(최대 20%, $226/week, employee)

2) 추가지원금(Top-up subsidy): 매출이 50% 초과 감소한 심한 타격을 받은 사업체는 최대 25% 를 추가로 받을수 있다

A) 계산방식: 1.25 X(매출감소율-50%)로 최대 25% 까지 적용됨

예를들면,

70% 이상 감소시: 25%(1.25 X (70%-50%))

65% 감소시: 18.75%(1.25 X (65%-50%))

60% 감소시:12.5%(1.25 X (60%-50%))

55% 감소시;6.25%(1.25 X (55%-50%))

50% 이하 감소시:0.0%)1.25 X (50%-50%))


따라서 70% 이상감소한 사업체는 PERIOD 5, PERIOD 6 에는 최대 85%의 지원금을 받을수 있다.


Safe harbour rule for Periods 5 and 6


30% 이상의 매출감소로 기존 지원금 수령 사업체인 경우, 수정된 안으로 적용한 사업체가 Periods 5 and 6를 계산한 보조금 적용율이 기존 PERIOD 1-4에서 적용한 방식보다 불리할 경우는 사업체가 선택하여 기존의 방식을 적용할수 있는 방식으로, PERIOD 5, PERIOD 6에만 적용된다. 이를 SAFE HARBOUR RULE 이라고 한다..

예를들면 PERIOD 4에 30% 매출 감소로 75% 보조금을 받은 사업체 인경우, PERIOD 5, PERIOD 6에 동일한 30% 매출감소일 경우 수정안에서는 BASE SUBSIDY 36%(1.2 X 30%) 만 받을수 있고, TOP-UP SUBSIDY는 0%으로 총 36% 보조금을 신청할수 있으나, SAFE HARBOUR 규정에 의거 75% 를 받을수 있다.

Reference Periods for the Drop-in-Revenues Test(매출감소 테스트 산정 기간 방법으로 일반접근방법과 대안접근방법을 선택한다)


기본지원금인 경우 방법은 아래와 같다

추가지원금인 경우는아래와 같다


사례 예시

1. A주식회사는 200명을 고용하며 주급이 $1,000 로 PERIOD 당 $800,000을 급여 지급하고 있다. 매출이 15% 감소로 PERIOD 1-4 에는 수혜대상이 되지 아니하였다. 따라서 15%의 근로시간을 감소하려고 하고 있다($120,000).

Period 5 에서는 수혜대상이 됨으로 인하여 18% (1.2 x 15%)인 $144,000을 지원 받을수 있으므로 근로시간을 줄이지 않기로 결정하였다.

2. B 회사는 직원 10명으로 주급 $800, 총 $8,000을 급여로 지급하였다. 3/15 일에 문을 닫았고 5/1일에 문을 였었다. 7월에 매출이 50% 감소하였고 2020 4-6월 매출이 2019 4-6월 매출과 비교하여 70% 감소하였다.

따라서 PERIOD 5에 BASE SUBSIDY 60% + TOP-UP SUBSODY 25%=85% 인 $27,200($32,000 X 85%) 보조금을 받을수 있다.

3. C 회사는 직원 10명으로 주급 $800, 총 $8,000을 급여로 지급한다. 이전 3개월 동안 전년도와 비교하여 매출이 50% 감소하였다. 7월에 매출이 35% 감소하였고 수정안에 의하면 42%(1.2 X 35%) 인 BASE SUBSIDY 를 받을수 있다. 그러나 safe harbour rule 에 의거 Period 5 에 75% 보조금, $24,000($32,000x 75%)을 받을수 있다.

주의사항:

CEWS 신청은 Attestation 을 하는 것이라 신중하게 모든 자료를 완벽하게 준비하시고 신청하시기 바랍니다.


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